La retenue d’impôt à la source est… dans la mire du Conseil fédéral
La réforme prévoit la suppression de l’impôt sur les intérêts suisses, à l’exception des intérêts de la fortune des personnes physiques domiciliées en Suisse
Le Conseil fédéral entend renforcer le marché suisse des capitaux de tiers et des activités de financement de groupe dans tous les secteurs.
A cet effet, il a adopté, lors de sa séance du 14 avril 2021, le message relatif à une modification de la loi fédérale sur l’impôt anticipé (renforcement du marché des capitaux de tiers).
Bundesgesetz über die Verrechnungssteuer
Loi fédérale sur l’impôt anticipé
Legge federale sull’imposta preventiva
En même temps, elle a lancé la procédure de consultation sur l’extension de la procédure de notification intragroupe dans le domaine de l’impôt à la source.
La réforme prévoit la suppression de l’impôt à la source sur les intérêts suisses, à l’exception des intérêts de la fortune des personnes physiques domiciliées en Suisse.
Suite à la réforme, on s’attend à ce que les émissions d’obligations réalisées jusqu’à présent à l’étranger soient à l’avenir de plus en plus souvent réalisées depuis la Suisse. Le marché suisse des capitaux de tiers s’en trouvera renforcé.
Un stimulus pour les activités de financement interne
L’abolition de la retenue à la source sur les intérêts incite également les entreprises à s’engager davantage dans des activités de financement de groupes domestiques en Suisse.
Globalement, la réforme renforce le marché des capitaux tiers et, à moyen et long terme, elle stimulera la création de valeur et d’emplois dans notre pays.
Le Conseil fédéral supprime également la taxe de négociation sur les obligations suisses afin de rendre plus attractif l’achat de ces obligations par l’intermédiaire d’un négociant en valeurs mobilières domicilié en Suisse.
Soixante et onze avis ont été reçus dans le cadre de la consultation. Une grande majorité des personnes interrogées partage l’avis du Conseil fédéral selon lequel une réforme du marché des capitaux tiers est nécessaire.
Botschaft des Schweizerischen Bundesrates zur Verrechnungssteuer
Message du Conseil fédéral suisse sur l’impôt anticipé
Messaggio del Consiglio Federale della Svizzera sull’imposta preventiva
Contrairement à l’avant-projet, le Conseil fédéral a décidé de ne pas renforcer la fonction de garantie de l’impôt anticipé. Déjà dans le système actuel, les intérêts étrangers ne sont pas soumis à la retenue à la source.
Si cette décision affaiblit la fonction de garantie des intérêts suisses, la retenue à la source ne remplira sa fonction que de manière limitée dans l’environnement actuel des taux d’intérêt.
Un renforcement effectif de la fonction de garantie ne pourrait être obtenu que par un nouveau système complexe de déduction fiscale ou par une restriction du secret bancaire fiscal.
Impacts financiers à court et à long terme
En ce qui concerne les répercussions financières, il faut distinguer les effets ponctuels à court terme, les effets statiques récurrents et les effets dynamiques à long terme.
En tant qu’effet unique et à court terme, la réforme entraîne un manque à gagner estimé à 1 000 millions de francs, qui est toutefois couvert par des provisions pour la Confédération et n’a donc pas d’impact sur le budget. Ce manque à gagner ponctuel est dû au fait que le remboursement de l’actuel précompte mobilier sur les revenus d’intérêts peut encore être demandé pendant trois ans.
Le manque à gagner statique récurrent est estimé à 170 millions de francs. Si les taux d’intérêt augmentent, les revenus diminueront encore plus.
Un groupe d’experts pour améliorer le centre fiscal de la Suisse
Fiscalité – seize champs d’action pour la Suisse du futur
Oui à la consultation sur la taxe au tonnage suisse
La Confédération prend en charge 90% de ce montant, les cantons 10%. La suppression de la taxe de négociation sur les obligations suisses entraînera des pertes de recettes annuelles de 25 millions de francs pour la Confédération.
D’un point de vue dynamique, la réforme est très rentable, car elle génère des impulsions qui favoriseront la création de valeur et d’emplois. Au niveau fédéral, la réforme pourrait s’autofinancer après environ cinq ans.
Pour les cantons et les communes, qui sont affectés dans une moindre mesure par la baisse des recettes récurrentes, ces impulsions devraient conduire à une hausse des recettes à court terme.
Un avantage en termes de liquidités pour les entreprises concernées
La procédure de notification au sein d’un groupe dans le cadre de l’impôt à la source doit être étendue. Désormais, il sera possible de présenter une demande à partir d’une participation de 10 %. La procédure d’autorisation sera également simplifiée sur le plan administratif.
Nidwald sera le meilleur paradis fiscal du monde d’ici 2025
Entre ce qui est donné et ce qui est reçu, il y a le résidu fiscal
Les revenus des ménages suisses augmentent, mais…
Ce changement n’a pratiquement aucune répercussion financière ni aucun effet significatif sur la fonction de garantie de l’impôt.
Les entreprises bénéficieront d’un avantage en termes de liquidités, qui se traduira par un désavantage pour la Confédération.
Aux taux d’intérêt actuels, cependant, cet effet sera négligeable.
