Prospettive del gas naturale in Africa orientale

La produzione di GNL può essere un vantaggio per i Paesi dell’Africa orientale, ma i rischi per la sicurezza e le lacune istituzionali costituiranno un ostacolo alla crescita.

In breve

• • • • • • • • • • • • • La crisi energetica globale ha reso più interessante il gas dell’Africa orientale
                        • L’economia favorevole dei progetti ha attirato gli acquirenti internazionali
                        • I rischi per la sicurezza e le carenze della politica interna rimangono fonti di incertezza

Sede di sei delle 10 nazioni più povere del mondo, l’Africa orientale ha a lungo catturato l’attenzione del mondo per le ragioni sbagliate. Ma dopo una serie di scoperte energetiche offshore in Mozambico e Tanzania, nel 2010 e successivamente, le sorti della regione si stanno risollevando.

Il Mozambico LNG, uno dei principali progetti di gas del Paese, ha portato a una decisione finale di investimento (FID) da 20 miliardi di dollari nel 2019 – un anno in cui il prodotto interno lordo (PIL) del Paese è stato di 15,39 miliardi di dollari. Diversi grandi nomi dell’industria petrolifera e del gas sono già presenti, tra cui la francese TotalEnergies, l’italiana Eni, la norvegese Equinor, l’americana Exxon e la società statale cinese China National Petroleum Corporation (CNPC).

Sebbene le prime esportazioni di GNL del Mozambico siano previste per il 2022, volumi consistenti arriveranno sul mercato entro il 2026. Se da un lato è evidente il vantaggio economico per la regione, dall’altro l’introduzione del GNL dell’Africa orientale nei mercati globali darà impulso al commercio internazionale di gas, a beneficio soprattutto degli importatori. La crisi energetica emersa durante la pandemia e aggravata dalla guerra in Ucraina ha reso il gas dell’Africa orientale più attraente.

Secondo il Fondo Monetario Internazionale, paesi come il Mozambico e la Tanzania potrebbero beneficiare a medio termine degli sforzi europei per diversificare le proprie fonti energetiche e quindi vedere una maggiore domanda di esportazioni dalla regione, soprattutto alla luce della recente decisione dell’Unione Europea di classificare il gas come sostenibile. Inoltre, nella sua iniziativa RePowerEU pubblicata a maggio, l’UE ha descritto l’Africa subsahariana come una regione con un potenziale di GNL “non sfruttato” e come un partner per contribuire a ridurre la sua dipendenza dalle forniture energetiche russe.

L’ottimismo per questi sviluppi deve essere accompagnato da una certa cautela. I rischi per la sicurezza continuano a rappresentare l’ostacolo più grande che impedisce alla regione di esprimere appieno il proprio potenziale, insieme a un quadro istituzionale debole che potrebbe essere messo ulteriormente a dura prova dall’improvviso afflusso di ricchezze.

Un attore globale

La scoperta nel 2010 del giacimento di gas Windjammer da parte della società americana Anadarko ha aperto un nuovo capitolo sia per l’Africa orientale che per i mercati globali del GNL. Ha dato il via a una serie di scoperte nella regione nell’arco di diversi anni, che hanno portato a circa 3,4 trilioni di metri cubi (tcm) di riserve di gas naturale accertate sia in Mozambico che in Tanzania – poco meno del 2% del totale mondiale.

Le scoperte di gas in Africa orientale hanno coinciso con quelle significative nel Mediterraneo orientale (come i giacimenti Tamar e Leviathan in Israele, rispettivamente nel 2009 e nel 2010, e il giacimento Aphrodite di Cipro nel 2011). Tuttavia, le esportazioni sostanziali dalla regione del Mediterraneo orientale non si sono concretizzate, e i Paesi di questa regione stanno ancora contrattando sulle opzioni di esportazione. Da questo punto di vista, l’Africa orientale è molto più importante del Mediterraneo orientale per il commercio globale di GNL.

Il Mozambico detiene la parte del leone delle riserve della regione, con 2,8 tcm, che lo collocano al terzo posto in Africa, dopo la Nigeria (5,4 tcm) e l’Algeria (4,3 tcm), e davanti all’Egitto (2,4 tcm). Questa cifra è anche alla pari con altri grandi produttori di gas come l’Azerbaigian (2,8 tcm) e il Kazakistan (2,7 tcm). Il Mozambico ha riserve più grandi di esportatori di GNL come Norvegia (1,5 tcm), Australia (2,4 tcm) e Malesia (0,9 tcm).

Poiché i mercati nazionali del gas in Mozambico e Tanzania rimangono piccoli, la monetizzazione delle riserve di gas naturale di questi Paesi consisterà essenzialmente nelle esportazioni. Secondo il World LNG Report dell’International Gas Union, il Mozambico sarà il quarto Paese a beneficiare di una capacità aggiuntiva di GNL tra il 2022 e il 2026, dopo la Russia (anche se lo stato dei prossimi progetti è incerto a causa del conflitto in Ucraina), il Qatar e gli Stati Uniti. Queste aggiunte di capacità collocheranno il Mozambico tra i primi 10 esportatori di GNL in questo periodo, superando importanti esportatori esistenti come l’Egitto.

Anche la Tanzania possiede notevoli riserve di gas e sperava di iniziare la costruzione del suo terminale di esportazione di GNL nel 2022, con esportazioni previste entro il 2028. Tuttavia, nel gennaio 2021, il leader del progetto Equinor si è tirato indietro, citando gli “scarsi” risultati economici del progetto. Il progetto ha subito diverse battute d’arresto a causa della Covid-19, che ha spinto le aziende a ridurre gli investimenti, e ha visto fallire diverse tornate di negoziati tra il governo e i partner del progetto.

Tuttavia, le prospettive del terminale hanno ricevuto una spinta dopo l’elezione, nel marzo 2021, di un governo più favorevole agli investitori. Nel giugno di quest’anno, la nuova amministrazione ha firmato un accordo quadro con Equinor e la britannica Shell che prevede l’avvio della costruzione del terminale GNL per la commercializzazione delle riserve di gas offshore in acque profonde del Paese.

Un buon affare

L’attrattiva del gas naturale dell’Africa orientale per gli investitori internazionali non deriva solo dai volumi in gioco; anche l’economia del progetto è importante. Ad esempio, i progetti di GNL in Mozambico hanno uno dei prezzi di pareggio – il prezzo del gas necessario per coprire i costi – più bassi al mondo. Anche se non si può dire lo stesso della Tanzania, l’elezione di un governo più favorevole al business e l’aumento dei prezzi del GNL hanno migliorato la competitività del gas del Paese.

La posizione geografica dell’Africa orientale dovrebbe anche aumentare il suo potenziale di esportazione, con un facile accesso dei carichi ai mercati chiave del gas in Asia e in Europa. Ad esempio, i carichi di GNL provenienti dall’Africa orientale attraverseranno meno punti di strozzatura rispetto a quelli provenienti dal Qatar e percorreranno una distanza inferiore rispetto agli equivalenti americani o australiani. Lo sviluppo di mercati del gas all’interno dell’Africa sarebbe un ulteriore vantaggio per la regione.

Il 75% della capacità di esportazione del progetto Mozambico LNG è già stato venduto ad acquirenti dei principali mercati regionali in Europa e Asia con contratti di acquisto a lungo termine, anche prima del completamento degli impianti di esportazione.

Scenari

Sebbene le condizioni economiche favorevoli rendano sicuramente il GNL dell’Africa orientale interessante per gli acquirenti internazionali, è difficile dichiarare che la regione sia un fornitore affidabile, per diversi motivi.

La sicurezza è un fattore importante, soprattutto in Mozambico, dove può ostacolare le operazioni e ritardare il completamento degli impianti di esportazione. Nell’aprile 2021, ad esempio, TotalEnergies ha dichiarato la forza maggiore sul suo progetto di GNL in Mozambico e ha dovuto evacuare la sua forza lavoro a seguito di attacchi terroristici nei pressi delle sue strutture.

Un’altra sfida è rappresentata dall’instabilità del quadro politico nazionale. Ad esempio, il gas in Tanzania avrebbe dovuto iniziare a fluire nel 2020. Tuttavia, le leggi approvate nel 2017 hanno costretto le compagnie energetiche a rinegoziare i loro termini con il governo tanzaniano, creando incertezza per gli investitori internazionali e inacidendo i loro rapporti con le autorità locali.

Esiste anche il pericolo della cosiddetta maledizione delle risorse, per cui il flusso di nuove ricchezze in un Paese non si traduce in una crescita sostenibile, ma alimenta la corruzione, indebolisce le istituzioni e aumenta la fragilità politica e i conflitti. Il rischio è maggiore nei Paesi che non dispongono di istituzioni forti al momento della scoperta di petrolio e gas, come nel caso dell’Africa orientale.

Nel complesso, la posizione della regione nel crescente mercato globale del GNL non è trascurabile e ha ricevuto un notevole impulso in seguito alla guerra in Ucraina e alla ricerca di nuovi esportatori di gas da parte dell’UE. Tuttavia, sarebbero necessarie riforme politiche sia in Mozambico che in Tanzania per considerarli fornitori affidabili di GNL.

Il gas naturale del Nord Africa: Nessuna panacea per l’UE

Fatti e cifre

• I 10 Paesi più poveri del mondo in base al PIL pro capite sono Burundi, Repubblica Centrafricana, Ciad, Repubblica Democratica del Congo, Madagascar, Malawi, Mozambico, Niger, Somalia e Sud Sudan (FMI).
• Tra il 2010 e il 2020, il 40% di tutto il gas scoperto a livello mondiale è stato trovato in Africa (Agenzia internazionale dell’energia).
• Nel 2021, i maggiori produttori di gas dell’Africa (Algeria, Egitto e Nigeria) rappresenteranno più dell’83% della produzione di gas del continente (BP).
• Il volume di gas scoperto in Tanzania richiederebbe 500 anni per essere utilizzato dal Paese agli attuali ritmi di consumo (Equinor).
• La crescita maggiore della domanda di GNL nei prossimi cinque anni dovrebbe provenire dall’Asia-Pacifico.
• L’Africa potrebbe fornire 30 miliardi di metri cubi di gas naturale in più all’UE nel 2030 (Agenzia internazionale dell’energia).
• In media, a livello globale, la scoperta di gas richiede nove anni per raggiungere la prima produzione, mentre nell’Africa subsahariana la media è di 15 anni (Banca Mondiale).

Author: Carole Nakhle

Fonte:

East Africa’s natural gas outlook